Концептуальные аспекты формирования финансовых потоков страховой компании

Специфика особенностей по предоставлению именно страховых услуг в качестве основной деятельности у страховой компании подразумевает постоянное пересечение с рядом других типов деятельности. Среди них  можно выделить инвестирование, предоставление услуг по перестрахованию, дополнительных финансовых услуг, и т.д.  Однако такие типы деятельности все-таки имеют вторичную природу. При этом они играют достаточно важную роль во многих операциях страховой компании и способствуют формированию и созданию грамотных денежных потоков, работающих на ее финансовый потенциал.

Если требуется принятие серьезных рисков, связанных с предоставлением страховых услуг, это в итоге может способствовать созданию неблагоприятных последствий для компании   с точки зрения платежеспособности. В подобных ситуациях страховщики вынуждены пользоваться механизмами перестрахования. Вместе с тем, перестрахование само по себе может стать дополнительным каналом для движения необходимых финансовых потоков.  Поскольку комиссионное вознаграждение, по соглашению о перестраховании, предусматривает определенные бонусы. Все это ведет к тому, что страховая компания, включающая эту услугу в свой перечень, в итоге получает дополнительный доход и инвестиционные ресурсы. При этом следует учитывать, что отношения, складывающиеся при формировании премий  в рамках договора перестрахования, зависят от конкретной фирмы, а также от целей всех участников, которые заключают настоящее соглашение.

Еще одним фактором, по созданию финансовой стабильности у страховой компании и формированию еще одного финансового потока, становится инвестиционная деятельность. Это один из основных по важности факторов, приносящий страховой компании значительный дополнительный доход от инвестированных средств и работающий на основе вложения временно доступных средств от страховых резервов.

При этом надо понимать, что как на начальном этапе у страховой компании важен размер собственного капитала (влияет на получение лицензии), так в последующем нельзя недооценивать создание дополнительного страхового фонда, который позволит в случае необходимости своевременно и грамотно компенсировать убытки, возникающие, например, в ходе неудачных инвестиций. Имея такой фонд, страховая компания получает реальную возможность перенаправления денежных потоков и выполнения обязательств. Кроме того, возникающие возможные потери часто компенсируются за счет собственного капитала. На такой предпринимательский риск часто идут руководители компаний, считающие, что подобный подход характерен для этой отрасли.

Таким образом, финансовые ресурсы любой страховой компании находятся в  постоянном движении, представляясь во временном аспекте как финансовые потоки. Другими словами, финансовый поток –  это динамические количество различий между получением и расходами финансовых ресурсов на определенный период времени независимо от источников их образования [3, с.86].

В итоге осуществления различных типов деятельности средства страховой компании, можно представить в виде нескольких достаточно независимых потоков денежных средств.

Среди них:

1. Текущая страховая деятельность. Сюда можно отнести страховые премии,  доходы, расходы и прочие потоки денежных средств, которые связаны со страховыми операциями.

2. Инвестиционная деятельность. Включает денежные средства, связанные с продажей, покупкой ценных бумаг, приобретением недвижимости или других активов. 

3. Финансовая деятельность. Поток денежных средств направленный на выпуск, выкуп акций, выплату дивидендов, получению кредитов, выплату по долгам и т. д.

Как следствие, наиболее важным условием по организации страхового дела можно назвать контроль финансовой устойчивости  и грамотное формирование финансовых потоков в этой сфере. Положительные тенденции в развитии страхового бизнеса у нас в стране подтверждают как теоретическую значимость, так и практическую актуальность вопросов, связанных с финансово устойчивой деятельностью страховых компаний.

Литература:

1. Матыгова А.И Анализ эффективности денежного оборота предприятия: Учебное пособие.  3-е изд., перераб. и доп. М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2009. 445с

2. Смирнова А.С. Роль анализа денежных потоков предприятия как важной функции управления инвестиционным проектом.  М, 2011

3. Масленченков Ю., Команов В. Текущая финансовая оценка страховщика. М.: Финстатинформ, 2009.